（原标题：乌鲁木齐房地产开发（集团）有限公司公开发行2016年公司债券募集说明书摘要）
（上接39版）
表6-20截至2014年12月31日公司存货明细表
单位：，
资料来源：审计报告
（5）其他应收款
近三年一期，公司其他应收账款余额分别为19,659.12万元、21,877.42万元、17,935.62万元和20,563.42万元，占总资产的比例分别为2.17、1.88、1.37和1.38，报告期内公司对其他应收款合理控制，保持稳中趋降。
从期限结构看，2014年末，公司采用账龄分析法计提坏账准备的其他应收账款余额为17,935.62万元，公司共计提坏账准备1,351.01万元，整体计提比例合理。
表6-21截至2014年12月31日其他应收款计提坏账准备明细表
单位：万元，
资料来源：审计报告
公司其他应收款前五名明细如下：
表6-22截至2014年12月31日公司其他应收款前五名单位明细表
单位：万元，
资料来源：审计报告
（5）其他流动资产
截至2014年12月31日，发行人其他流动资产总额为24,820.00万元，主要为发行人用闲置资金购买国家开发银行、中国，具体明细如下：
表6-23公司其他流动资产明细表
单位：万元，
资料来源：审计报告
2、非流动资产结构分析
表6-24公司非流动资产表
单位：万元，
资料来源：审计报告
本公司的非流动资产主要由投资性房地产构成，截至2012年12月31日、2013年12月31日、2014年12月31日和2015年9月30日，投资性房地产占非流动资产的比例，分别为92.17、95.51、97.54和77.91。
（1）投资性房地产
公司对投资性房地产采用公允价值模式进行后续计量，因此不对投资性房地产计提折旧或进行摊销，在资产负债表日以投资性房地产的公允价值为基础调整其账面价值，公允价值与原账面价值之间的差额计入当期损益。
公司投资性房地产主要是公司直管公房、商铺、新建的廉租住房及公租房，均位于乌鲁木齐商业繁华地段，存在着较为活跃的房地产交易市场，公司能够取得同类或类似的房地产交易价格。2012年发行人投资性房地产合计为416,485.36万元，其中直管公房为316,779.87万元，占比为76.06，廉租房为99,705.49万元，占比为23.94。2013年发行人投资性房地产合计为477,212.00万元，其中直管公房为314,229.40万元，占比为68.85，廉租房162,982.60万元，占比为34.15。2014年发行人投资性房地产合计为539,539.45万元，其中直管公房为309,484.37万元，占比为57.36，廉租房213,878.97万元，占比为39.64，公租房为16,176.10万元，占比3.00。截止2015年9月30日发行人投资性房地产合计为538,055.30万元，其中直管公房为308,000.22万元，占比为57.24，廉租房213,878.97万元，占比为39.75，公租房为16,176.10万元，占比3.01。
表6-25截至2015年09月30日公司投资性房地产明细表
单位：万元
2014年末，公司投资性房地产较2013年末增加62,427.45万元，其中包括存货转入38,594.60万元，主要是新建成接管的廉租房小区，此外还包括公允价值变动增加29,389.00万元。处置及新增的投资性房地产均经过评估机构评估。
公司投资性房地产明细情况如下：
表6-26截至2014年12月31日公司投资性房地产明细表
单位：万元
资料来源：审计报告
截止2015年9月30日发行人投资性房地产合计为538,055.30万元，其中直管公房为308,000.22万元，占比为57.24，廉租房213,878.97万元，占比为39.75，公租房为16,176.10万元，占比3.01。其中廉租房占比较大。
新疆德康资产评估有限责任公司按照《中国资产评估准则》的相关要求，结合具体情况对发行人2012年-2014年度委托评估的廉租房进行了评估。评估依据具体如下；
根据评估目的、评估依据和评估对象具体情况，对资产评估对象廉租房市场价值采用成本法及市场法进行评估，并对两种方法测算的结果进行比较分析，最后确定估价对象的市场价值。依据了全国统一建筑工程基础定额、新疆维吾尔自治区补充预算定额、当地税务部门和有关政府事业单位收取的有关税费标准、房屋完损等级评估标准、乌鲁木齐市二手房屋交易价格资料与本公司评估的询价资料及现场勘察、核对、鉴定的有关资料。发行人廉租房大部分位于乌鲁木齐市主城区内地段交通便利，基础设施及配套设施非常完善，但是考虑到廉租房是政府和单位为了照顾那些有城镇户口的最低收入家庭，而向他们提供的租金相对低廉的普通住房等因素，最终确定估价对象的市场价值低于委估对象周围产权完整的商品房产市场价格。
（2）固定资产
近三年一期末发行人固定资产净额分别为11,281.35万元、7,187.15万元、7,877.43万元和7,560.18万元，占总资产比重分别为1.24、0.62、0.60和0.51。2014年末，发行人固定资产净额较2013年末增加690.28万元，变动较小。固定资产整体规模保持稳定。
发行人固定资产折旧采用年限平均法分类计提，根据固定资产类别、预计使用年限和预计净残值率确定固定资产折旧率，在取得固定资产的次月按月计提折旧（已提足折旧仍继续使用的固定资产和单独计价入账的土地除外）。各类固定资产折旧年限和年折旧率如下：
表6-27各类固定资产折旧年限和年折旧率
单位：年、
资料来源：审计报告
公司固定资产具体明细情况如下：
表6-28截至2014年12月31日公司固定资产明细表
单位：万元
资料来源：审计报告
（3）在建工程
近三年一期，发行人在建工程余额分别为295.53万元、93.38万元、94.18万元和94.18万元，占总资产的比例分别为0.03、0.01、0.01和0.01。报告期内发行人占总资产比例较小，整体规模保持稳定。
2014年末发行人主要在建工程有山水兰德锅炉房：
表6-29截至2014年12月31日主要在建工程明细表
单位：万元
续表：
资料来源：审计报告
（4）无形资产
近三年一期，发行人在建工程余额分别为197.37万元、7.68万元、3.69万元和3.56万元，报告期内发行人占总资产比例较小，整体规模保持稳定。
表6-30截至2014年12月31日公司无形资产明细表
单位：万元
资料来源：审计报告
（二）负债结构分析
报告期各期末，公司资产情况如下：
表6-31报告期各期末公司负债情况表
金额单位：万元，
资料来源：审计报告
截至2012年12月31日、2013年12月31日、2014年12月31日和2015年9月30日，本公司负债总额分别为445,142.28万元、588,604.78万元、671,940.93万元和848,267.14万元。从负债结构看，发行人流动负债占总负债的比例分别为33.20、33.15、25.98和23.02。公司流动负债主要是由预收账款及其他应付款组成。发行人非流动负债占总负债的比例较高且逐年上升，近三年一期末，非流动负债占总负债的比例分别为66.80、66.85、74.02和76.98。非流动负债主要由长期借款、应付债券、专项应付款和递延所得税负债组成。
1、流动负债结构分析
表6-32公司流动负债情况表
单位：万元，
资料来源：审计报告
（1）短期借款
近三年一期发行人的短期借款分别为46,200.00万元、18,000.00万元、9,000.00万元、14,400.00万元，分别占公司负债总额的10.38、3.06、1.34和1.70。融资银行包括等股份制商业银行。
发行人借款人主要为集团内部的子公司，包括乌鲁木齐恒信民生建筑安装有限公司、乌鲁木齐友好热力有限公司、乌鲁木齐恒信民生建筑安装有限公司。从担保措施方面看，发行人短期借款以保证借款加抵押担保为主，内部担保人为集团母公司。公司短期借款明细情况如下：
表6-33截至止2015年9月30日公司短期借款明细表
单位：万元
资料来源：审计报告
表6-34截至2014年12月31日公司短期借款明细表
单位：万元
资料来源：审计报告
（2）应付账款
发行人应付账款主要为未结算工程款及开发项目款。近三年一期末发行人应付账款分别为3,464.83万元、5,593.46万元、8,873.72万元和5,463.58万元，分别占负债总额的0.78、0.95、1.32和0.64，应付账款余额和占比有一定的波动。2015年9月末公司应付账款金额为5,463.58万元，较2014年末减少3,410.14万元，减幅为38.43，主要原因为公司开发项目的部分完工。
从应付账款账龄结构来看，公司应付账款主要是以一年以内（含1年）和1-2年（含2年）为主，截至2014年末，账龄在一年以内（含1年）的应付账款占到应付账款总额的85.79，账龄在一年以内（含1年）和1-2年（含2年）的应付账款占到应付账款总额的94.71。
续表6-35截至2014年12月31日公司应付账款账龄明细表
单位：万元，
资料来源：审计报告
截至2014年12月31日，公司应付账款期末余额中无应付持有本公司5（含5）以上表决权股份的股东单位的款项。公司应付账款排名前五位的情况如下：
表6-36截至2014年12月31日公司应付账款前五名单位明细表
单位：万元
资料来源：审计报告
（4）预收款项
近三年一期发行人的预收款项分别为16,672.2万元、39,971.67万元、41,728.67万元和41,693.05万元，分别占负债总额的3.75、6.79、6.21和4.90，金额和在总负债中的占比有一定波动。2015年9末，发行人预收账款41,693.05万元，较年初减少135.62万元，减幅为0.03。
从预收账款账龄结构来看，公司预收账款主要是以一年以内（含1年）为主，截至2014年末，账龄在一年以内（含1年）的预收账款占到预收账款总额的60.30。
续表6-
